Voyager Dijital Ltd. — Ne Oldu?
Voyager Digital, Temmuz 2022'de daha geniş kripto piyasası gerilemesinin ortasında çöken bir kripto para birimi aracılık platformuydu. Şirket, Three Arrows Capital adlı hedge fonuna verdiği 650 milyon dolarlık krediyi geri alamayınca iflas başvurusunda bulundu ve 3,5 milyondan fazla müşteri fonlarına erişemedi.
Kısa Cevap
Voyager Digital, Three Arrows Capital'in 650 milyon dolarlık krediyi ödeyememesinin ardından Temmuz 2022'de çöktü ve iflas başvurusunda bulundu. Kripto para aracılık platformu, müşteri para çekme işlemlerini dondurarak platforma para yatırmış olan 3,5 milyondan fazla kullanıcıyı etkiledi. Uzun bir iflas sürecinin ardından Binance.US, Voyager'ın varlıklarını 2022'nin sonlarında 1,02 milyar dolara satın almayı kabul etti, ancak müşteriler önemli kayıplarla karşı karşıya kaldı ve platform kalıcı olarak kapandı.
📊Önemli Bilgiler
📅Tam Zaman Çizelgesi14 olay
Voyager Dijital Kuruldu
Stephen Ehrlich ve Oscar Salazar, Voyager Digital'i komisyonsuz bir kripto para birimi ticaret platformu olarak kurdu. Şirket, perakende yatırımcılara kripto piyasalarına kolay erişim sağlamayı amaçladı.
Ters Birleşme Yoluyla Halka Arz
Voyager, Toronto Menkul Kıymetler Borsası'nda ve daha sonra NASDAQ'ta listelenerek ters bir birleşme yoluyla halka açıldı. Şirket, kripto boğa piyasası sırasında genişlemesini desteklemek için sermaye topladı.
Three Arrows Capital'e Büyük Kredi
Voyager, Three Arrows Capital adlı hedge fonuna 650 milyon dolarlık teminatsız kredi verdi. Bu borç verme ilişkisi daha sonra şirketin ölümcül kusuru olacaktı.
Kripto Piyasasında Çöküş Başlıyor
Terra Luna ve UST stablecoin çöküşü, daha geniş bir kripto para piyasası gerilemesini tetikledi. Three Arrows Capital, bu başarısız tokenlara maruz kalması nedeniyle ciddi likidite sorunlarıyla karşı karşıya kalmaya başladı.
Üç Ok Sermaye Temerrütleri
Three Arrows Capital, Voyager ve diğer kredi verenlere olan kredi yükümlülüklerini yerine getirmedi. Hedge fonun çöküşü Voyager'ın bilançosunda 650 milyon dolarlık bir delik açtı.
Voyager Temerrüt Bildirimi Yayınladı
Voyager, Three Arrows Capital'e resmi bir temerrüt bildirimi yayınladı ve derhal geri ödeme talep etti. Şirket likidite krizini çözmek için seçenekleri araştırmaya başladı.
Platform Faaliyetlerini Askıya Aldı
Voyager, platformundaki tüm alım satım, para yatırma ve çekme işlemlerini askıya alarak müşteri fonlarını etkin bir şekilde dondurdu. 3,5 milyondan fazla kullanıcı kripto para varlıklarına erişimini kaybetti.
İflas Başvurusu
Voyager Digital New York'ta 11. Bölüm iflas koruması için başvuruda bulundu. Mahkeme belgeleri, şirketin müşteri mevduatlarını karşılamak için yeterli varlığa sahip olmadığını ortaya koydu.
FTX Satın Alma Teklifi
FTX ve Alameda Research Voyager'ın varlıklarını satın almak için bir teklif sundu. Teklif daha sonra Voyager'ın teminatsız alacaklılar komitesi tarafından yetersiz olduğu gerekçesiyle reddedildi.
Binance.US Anlaşması Açıklandı
Binance.US, Voyager'ın varlıklarını yaklaşık 1,02 milyar dolara satın almayı kabul etti. Anlaşma, düzenleyici onayı ve müşteri varlıklarının geri kazanılmasını gerektiriyordu.
Binance Anlaşması Çöktü
Binance.US satın alımı, düzenleyici zorluklar ve değişen piyasa koşulları nedeniyle başarısız oldu. Voyager alternatif tasfiye seçeneklerini takip etmek zorunda kaldı.
Tasfiye Planı Onaylandı
Bir iflas mahkemesi Voyager'ın varlıkları tasfiye etme ve gelirleri doğrudan müşterilere dağıtma planını onayladı. Süreç, orijinal mevduatların yalnızca bir kısmını iade edecektir.
Müşteri Dağıtımı Başlıyor
Voyager, geri kazanılan varlıkları bir talep süreci aracılığıyla müşterilere dağıtmaya başladı. Çoğu kullanıcı, orijinal depozitolarından önemli ölçüde daha azını aldı.
Platform Kalıcı Olarak Kapalı
Voyager Digital'in platformu, varlık dağıtımlarını tamamladıktan sonra kalıcı olarak kapatıldı. Şirket tüm faaliyetlerini durdurdu ve feshedildi.
Bu hikayeyi takip et
Bu zaman çizelgesi güncellenince e-posta al.
🔍Detaylı Analiz
Voyager Digital, 2018 yılında Stephen Ehrlich ve Oscar Salazar tarafından kurulan umut verici bir kripto para birimi aracılık platformu olarak başladı. Şirket, kripto patlaması sırasında perakende yatırımcıları çekmek için yüksek getirili faiz hesapları sunan komisyonsuz bir ticaret platformu olarak kendini konumlandırdı. 2021 yılına gelindiğinde Voyager hızla büyümüş, ters bir birleşme yoluyla halka açılmış ve kripto para mevduatlarından yıllık %12'ye varan getiri elde etme vaadine kapılan 3,5 milyondan fazla kayıtlı kullanıcı toplamıştır (Kaynak: SEC dosyaları, 2022).
Şirketin çöküşü, riskli borç verme uygulamalarıyla, özellikle de Singapur merkezli hedge fonu Three Arrows Capital'e (3AC) verdiği 650 milyon dolarlık devasa teminatsız krediyle başladı. 3AC, Haziran 2022'de daha geniş bir kripto para piyasası çöküşünün ortasında çöktüğünde, Voyager da dahil olmak üzere birden fazla borç verenden aldığı kredilerde temerrüde düştü. Hedge fonun iflası Voyager'ın fonları geri alamamasına neden olmuş ve bilançosunda dolduramayacağı büyük bir boşluk yaratmıştır (Kaynak: Wall Street Journal, 2022).
1 Temmuz 2022'de Voyager tüm alım satım, para yatırma ve çekme işlemlerini askıya alarak müşteri fonlarını platformda etkin bir şekilde hapsetti. Şirket, 5 Temmuz 2022'de 11. Bölüm iflas koruması için başvuruda bulundu ve 1,65 milyar dolarlık müşteri talebine karşılık yalnızca 1,3 milyar dolarlık kripto varlığına sahip olduğunu ortaya koydu. Mahkeme belgeleri, platformun yetersiz rezervlerle faaliyet gösterdiğini ve müşteri fonlarının ayrıldığını ve korunduğunu öne süren pazarlama materyallerine rağmen, kredi verme faaliyetlerini finanse etmek için müşteri mevduatlarını kullandığını göstermiştir (Kaynak: İflas Mahkemesi dosyaları, 2022).
Aylarca süren yasal işlemlerin ve FTX'in reddedilen teklifi de dahil olmak üzere başarısız satın alma girişimlerinin ardından (kendisi de 2022'de çöktü), Binance.US Aralık 2022'de Voyager'ın varlıklarını yaklaşık 1,02 milyar dolara satın almayı kabul etti. Ancak, anlaşma düzenleyici incelemeyle karşı karşıya kaldı ve nihayetinde Nisan 2023'te terk edildi. Voyager daha sonra, kalan varlıkları doğrudan alacaklılara dağıtacak bir tasfiye planı izledi ve müşterilerin kripto para birimi ve nakit dağıtımlarının bir kombinasyonu yoluyla orijinal mevduatlarının yalnızca bir kısmını geri kazanmaları bekleniyordu (Kaynak: Reuters, 2023).
What If...?
Voyager Dijital Ltd. farklı kararlar alsaydı ne olurdu?
❓Sıkça Sorulan Sorular
Voyager müşterileri paralarını geri alabilecekler mi?
Voyager Digital'in çökmesine ne sebep oldu?
Voyager Digital FDIC sigortalı mıydı?
Voyager'ın Binance.US tarafından satın alınmasına ne oldu?
Voyager Digital hala çalışıyor mu?
Voyager müşterileri ne kadar kaybetti?
🔗İlgili Hikayeler
Three Arrows Capital (3AC)
Three Arrows Capital was a prominent Singapore-based cryptocurrency hedge fund that collapsed spectacularly in June 2022, triggering a massive contagion across the crypto industry. Founded by Kyle Davies and Su Zhu, the fund managed over $10 billion at its peak before filing for bankruptcy after failed bets on Terra Luna and overleveraged positions.
FTX
FTX was a major cryptocurrency exchange founded by Sam Bankman-Fried that collapsed spectacularly in November 2022 amid allegations of fraud and mismanagement. The company filed for bankruptcy after it was revealed that billions in customer funds had been improperly transferred to Alameda Research, Bankman-Fried's trading firm.